〔10〕贺者，武帝孙，昌邑哀王子也。既至，即位，行淫乱。光忧懑，独以问所亲故吏大司农田延年。延年曰：“将军为国柱石，审此人不可，何不建白太后，更选贤而立之？”光曰：“今欲如是，于古尝有此否？”延年曰：“伊尹相殷，废太甲以安宗庙，后世称其忠。将军若能行此，亦汉之伊尹也。”光乃引延年给事中，阴与车骑将军张安世图计，遂召丞相、御史、将军、列侯、中二千石、大夫、博士会议未央宫。光曰：“昌邑王行昏乱，恐危社稷，如何？”群臣皆惊鄂失色，莫敢发言，但唯唯而已。田延年前，离席按剑，曰：“先帝属将军以幼孤，寄将军以天下，以将军忠贤能安刘氏也。今群下鼎沸，社稷将倾，且汉之传谥常为孝者，以长有天下，令宗庙血食也。如令汉家绝祀，将军虽死，何面目见先帝于地下乎？今日之议，不得旋踵。群臣后应者，臣请剑斩之。”光谢曰：“九卿责光是也。天下匈匈不安，光当受难。”于是议者皆叩头，曰：“万姓之命在于将军，唯大将军令。”
刘贺是汉武帝的孙子，昌邑哀王的儿子。他即位后，行为淫乱。霍光忧虑烦闷，独自询问自己亲近的旧部属大司农田延年。田延年说：“将军是国家的柱石，如果看准这个人不行，为什么不向太后建议，另选贤明的人立为皇帝？”霍光说：“现在想这样做，在古代有过先例吗？”田延年说：“伊尹做殷商的宰相，废掉太甲来安定宗庙，后世称赞他的忠诚。将军如果能这样做，也就是汉朝的伊尹了。”霍光于是引荐田延年担任给事中，暗中与车骑将军张安世谋划，然后召集丞相、御史、将军、列侯、中二千石、大夫、博士在未央宫开会。霍光说：“昌邑王行为昏乱，恐怕会危害国家，怎么办？”群臣都惊愕失色，没人敢发言，只是唯唯诺诺而已。田延年上前，离开坐席按着剑说：“先帝把幼主托付给将军，把天下交给将军，是因为将军忠诚贤能能安定刘氏。现在群臣舆论沸腾，国家将要倾覆，况且汉朝传谥号常用‘孝’字，是为了长久拥有天下，使宗庙得到祭祀。如果汉家断绝祭祀，将军即使死了，有什么脸面到地下去见先帝？今天的会议，不能犹豫。群臣中有谁落后不表态的，请允许我用剑斩了他。”霍光道歉说：“九卿责备我是对的。天下动荡不安，我应当承受责难。”于是参会的人都叩头说：“万民的性命在于将军，只听大将军的命令。”
〔11〕光即与群臣俱见白太后，具陈昌邑王不可以承宗庙状。皇太后乃车驾幸未央承明殿，诏诸禁门毋内昌邑群臣。王入朝太后还，乘辇欲归温室，中黄门宦者各持门扇，王入，门闭，昌邑群臣不得入。王曰：“何为？”大将军跪曰：“有皇太后诏，毋内昌邑群臣。”王曰：“徐之，何乃惊人如是！”光使尽驱出昌邑群臣，置金马门外。车骑将军安世将羽林骑收缚二百余人，皆送廷尉诏狱。令故昭帝侍中中臣侍守王。光敕左右：“谨宿卫，卒有物故自裁，令我负天下，有杀主名。”王尚未自知当废，谓左右：“我故群臣从官安得罪，而大将军尽系之乎？”顷之，有太后诏召王，王闻召，意恐，乃曰：“我安得罪而召我哉！”太后被珠襦，盛服坐武帐中，侍御数百人皆持兵，其门武士陛戟，陈列殿下。群臣以次上殿，召昌邑王伏前听诏。光与群臣连名奏王，尚书令读奏曰：
霍光随即与群臣一起去拜见太后，详细陈述昌邑王不能继承宗庙的情况。皇太后于是乘车驾临未央宫承明殿，下诏各宫门不许放昌邑王的群臣进入。昌邑王入朝太后回来，乘辇想回温室殿，中黄门宦官各自把住门扇，昌邑王进去后，门关上，昌邑王的群臣进不来。昌邑王说：“干什么？”大将军跪下说：“有皇太后诏令，不许放昌邑群臣进来。”昌邑王说：“慢点儿，怎么这样吓人！”霍光派人把昌邑群臣全部赶出，安置在金马门外。车骑将军张安世率领羽林骑兵逮捕捆绑了二百多人，全部送交廷尉诏狱。命令原昭帝的侍中、中臣侍看守昌邑王。霍光告诫左右说：“小心守卫，万一他死了或自杀了，让我对不起天下，背上杀君主的罪名。”昌邑王还不知道自己将被废，对左右说：“我原来的群臣随从有什么罪，大将军把他们全抓起来？”过了一会儿，有太后诏令召见昌邑王，昌邑王听到召唤，心中恐惧，说：“我有什么罪要被召见！”太后穿着珍珠短袄，盛装坐在武帐中，侍从数百人都拿着兵器，宫门武士持戟站立，陈列在殿下。群臣按次序上殿，召昌邑王伏在面前听诏。霍光与群臣联名上奏弹劾昌邑王，尚书令宣读奏章：
〔12〕丞相臣敞、大司马大将军臣光、车骑将军臣安世、度辽将军臣明友、前将军臣增、后将军臣充国、御史大夫臣谊、宜春侯臣谭、当涂侯臣圣、随桃侯臣昌乐、杜侯臣屠耆堂、太仆臣延年，太常臣昌、大司农臣延年、宗正臣德、少府臣乐成、廷尉臣光，执金吾臣延寿、大鸿胪臣贤、左冯翊臣广明、右扶风臣德、长信少府臣嘉、典属国臣武、京辅都尉臣广汉、司隶校尉臣辟兵、诸吏文学光禄大夫臣迁、臣畸、臣吉、臣赐、臣管、臣胜、臣梁、臣长幸、臣夏侯胜、太中大夫臣德、臣卬昧死言皇太后陛下：臣敞等顿首死罪。天子所以永保宗庙总一海内者，以慈孝、礼谊、赏罚为本。孝昭皇帝早弃天下，亡嗣，臣敞等议，礼曰“为人后者为之子也”，昌邑王宜嗣后，遣宗正、大鸿胪、光禄大夫奉节使征昌邑王典丧。服斩缞，亡悲哀之心，废礼谊，居道上不素食，使从官略女子载衣车，内所居传舍。始至谒见，立为皇太子，常私买鸡豚以食。受皇帝信玺、行玺大行前，就次发玺不封。从官更持节，引内昌邑从官驺宰官奴二百余人，常与居禁闼内敖戏。自之符玺取节十六，朝暮临，令从官更持节从。为书曰：“皇帝问侍中君卿：使中御府令高昌奉黄金千斤，赐君卿取十妻。”大行在前殿，发乐府乐器，引内昌邑乐人，击鼓歌吹作俳倡。会下还，上前殿，击钟磬，召内泰壹宗庙乐人辇道牟首，鼓吹歌舞，悉奏众乐。发长安厨三太牢具祠阁室中，祀已，与从官饮啖。驾法驾，皮轩鸾旗，驱驰北官、桂宫，弄彘斗虎。召皇太后御小马车，使官奴骑乘，游戏掖庭中。与孝昭皇帝宫人蒙等淫乱，诏掖庭令敢泄言要斩。
丞相杨敞、大司马大将军霍光、车骑将军张安世、度辽将军范明友、前将军韩增、后将军赵充国、御史大夫蔡谊、宜春侯王谭、当涂侯魏圣、随桃侯赵昌乐、杜侯屠耆堂、太仆杜延年，太常苏昌、大司农田延年、宗正刘德、少府李乐成、廷尉李光，执金吾李延寿、大鸿胪韦贤、左冯翊韩广明、右扶风周德、长信少府宋嘉、典属国苏武、京辅都尉赵广汉、司隶校尉辟兵、诸吏文学光禄大夫王迁、宋畸、丙吉、赵赐、管、胜、梁、长幸、夏侯胜、太中大夫刘德、张卬等冒死向皇太后陛下进言：臣杨敞等叩头死罪。天子之所以能够长久保持宗庙祭祀、统辖天下，根本在于慈孝、礼义和赏罚。孝昭皇帝早早去世，没有子嗣，臣等商议，依据礼制‘作为他人后嗣的就是他的儿子’，昌邑王适合为后嗣，于是派遣宗正、大鸿胪、光禄大夫手持符节去征召昌邑王来主持丧事。（昌邑王）穿上斩衰丧服，却没有悲哀之心，废弃礼义，在路途中不吃素食，派随从抢掠女子藏在衣车里，带入他所住的传舍。刚到京城谒见后被立为皇太子，常常私下买鸡和猪来吃。在先帝灵柩前接受皇帝信玺和行玺，到了居丧的庐次就打开玺印不封存。随从官员轮流持节，招引昌邑国的从官、驺宰、官奴二百多人，常常和他们一起在宫禁内嬉戏玩耍。他亲自到符玺处取来十六根节，早晚到停灵处哭临，命令从官轮流持节跟从。写信说：‘皇帝问候侍中君卿：派中御府令高昌奉上黄金一千斤，赏赐君卿娶十个妻子。’大行皇帝的灵柩还停在前殿，就取出乐府的乐器，招来昌邑的乐人，击鼓唱歌吹奏，表演杂戏。等到下棺返回后，又上前殿，敲钟击磬，招来在泰一和宗庙演奏的乐师，在辇道和牟首等地吹奏歌舞，演奏各种音乐。从长安厨调出三副太牢祭品在阁室中祭祀，祭祀完毕，与随从官员吃喝。驾着法驾，以皮轩和鸾旗为仪仗，驱马奔驰到北宫和桂宫，玩猪斗虎。召来皇太后乘坐的小马车，让官奴骑乘，在掖庭中游戏。与孝昭皇帝的宫人蒙等人淫乱，下诏给掖庭令，如果有人敢泄露就腰斩。
〔14〕取诸侯王、列侯、二千石绶及墨缓、黄绶以并佩昌邑郎官者免奴。变易节上黄旄以赤。发御府金钱、刀剑、玉器、采缯、赏赐所与游戏者。与从官官奴夜饮，湛沔于酒。诏太官上乘舆食如故。食监奏未释服未可御故食，复诏太官趣具，无关食盐。太官不敢具，即使从官出买鸡豚，诏殿门内，以为常。独夜设九宾温室，延见姊夫昌邑关内侯。祖宗庙祠未举，为玺书使使者持节，以三太牢祠昌邑哀王园庙，称嗣子皇帝。受玺以来二十七日，使者旁午，持节诏诸官署征发，凡一千一百二十七事。文学、光禄大夫夏侯胜等及侍中傅嘉数进谏以过失，使人簿责胜，缚嘉系狱。荒淫迷惑，失帝王礼谊，乱汉制度。臣敞等数进谏，不变更，日以益甚，恐危社稷，天下不安。
又取来诸侯王、列侯、二千石的绶带以及墨绶、黄绶，一起佩带在昌邑的郎官和被赦免的奴隶身上。把符节上的黄色旄牛尾改成红色。打开御府的金银钱财、刀剑、玉器、彩色丝绸，赏赐给一起游戏的人。与随从官奴夜间饮酒，沉溺于酒。下诏太官照常进献皇帝饮食。食监上奏说尚未脱丧服不能进献平时饮食，又下诏太官赶快准备，不要管食监。太官不敢准备，就派随从出去买鸡和猪肉，下诏殿门放行，成为常例。独自在温室殿设九宾之礼，夜间接见姐夫昌邑关内侯。祖宗的庙祀尚未举行，就写诏书派使者持节，用三副太牢祭祀昌邑哀王的园庙，自称嗣子皇帝。接受皇帝印玺以来二十七天，使者往来不绝，持节下诏各官署征发，总共一千一百二十七件事。文学、光禄大夫夏侯胜等人和侍中傅嘉多次进谏指出过失，就派人用文书责问夏侯胜，捆绑傅嘉投进监狱。荒淫迷惑，丧失帝王礼义，扰乱汉朝制度。臣杨敞等多次进谏，不肯改变，而且日益严重，恐怕危害国家，天下不安。
〔15〕臣敞等谨与博士臣霸、臣隽舍、臣德、臣虞舍、臣射、臣仓议，皆曰：“高皇帝建功业为汉太祖，孝文皇帝慈仁节俭为太宗，今陛下嗣孝昭皇帝后，行淫辟不轨。《诗》云：‘籍曰未知，亦既抱子。’五辟之属，莫大不孝。周襄王不能事母，《春秋》曰‘天王出居于郑’，繇不孝出之，绝之于天下也。宗庙重于君，陛下未见命高庙，不可以承天序，奉祖宗庙，子万姓，当废。”臣请有司御史大夫臣谊、宗正臣德、太常臣昌与太祝以一太牢具，告祠高庙。臣敞等昧死以闻。
臣杨敞等谨与博士臣霸、臣隽舍、臣德、臣虞舍、臣射、臣仓商议，都说：“高皇帝建立功业，为汉朝太祖，孝文皇帝慈仁节俭，为太宗，现在陛下继承孝昭皇帝之后，行为淫乱不正。《诗经》说：‘即使说还不懂事，也已经抱着孩子了。’五种刑罚之类，没有比不孝更大的。周襄王不能侍奉母亲，《春秋》记载‘天王出居于郑’，是因为不孝而被逐出，被天下抛弃。宗庙比君主重要，陛下没有在高庙接受天命，不能承受天序，侍奉祖宗庙，养育万民，应当废黜。”臣请求主管部门御史大夫臣蔡谊、宗正臣刘德、太常臣苏昌与太祝用一副太牢，祭告高庙。臣杨敞等冒死上奏。
〔16〕皇太后诏曰：“可。”光令王起拜受诏，王曰：“闻天子有争臣七人，虽无道不失天下。”光曰：“皇太后诏废，安得天子！”乃即持其手，解脱其玺组，奉上太后，扶王下殿，出金马门，群臣随送。王西面拜，曰：“愚戆不任汉事。”起就乘舆副车。大将军光送至昌邑邸，光谢曰：“王行自绝于天，臣等驽怯，不能杀身报德。臣宁负王，不敢负社稷。愿王自爱，臣长不复见左右。”光涕泣而去。群臣奏言：“古者废放之人屏于远方，不及以政，请徙王贺汉中房陵县。”太后诏归贺昌邑，赐汤沐邑二千户。昌邑群臣坐亡辅导之谊，陷王于恶，光悉诛杀二百余人。出死，号呼市中曰：“当断不断，反受其乱。”
皇太后下诏说：“可以。”霍光让昌邑王起身拜受诏书，昌邑王说：“听说天子有七个谏诤之臣，即使无道也不会失去天下。”霍光说：“皇太后下诏废黜，哪里还是天子！”于是抓住他的手，解下他身上的玺印绶带，呈给太后，扶着昌邑王下殿，走出金马门，群臣跟随送行。昌邑王面向西拜，说：“我愚笨不能担当汉朝政事。”起身坐上副车。大将军霍光送到昌邑王的官邸，霍光道歉说：“王的行为自绝于上天，我等愚钝怯懦，不能杀身报恩。我宁可辜负王，不敢辜负国家。希望王保重，我不能再见到您了。”霍光流着泪离去。群臣上奏说：“古代被废放的人驱逐到远方，不能参与政事，请将昌邑王刘贺迁到汉中房陵县。”太后下诏让刘贺回到昌邑，赐给他汤沐邑二千户。昌邑王的群臣因没有尽到辅佐的职责，使王陷于罪恶，霍光将二百多人全部诛杀。这些人被拉出去处死时，在街市中呼喊说：“应该决断时不决断，反而遭受祸乱。”